Мартингейл и усреднение. Что важно знать для инвестора


Поделись

Далеко не секрет, что рынок Forex априори рейнджевый. Однако и здесь периодически случаются сильные трендовые однонаправленные движения. В свою очередь такие периоды могут стать стрессовыми как для управляющих, так и для инвесторов.

Давайте разберёмся почему, ведь известная рыночная пословица гласит «Тренд – твой друг», а на практике зачастую всё иначе.

Начну с того, что для того, чтобы построить прибыльную и математически выверенную торговую стратегию, и подход, который бы отвечал любым условиям рынка, как в рейндже, так и в движении, кроме знаний необходим большой практический опыт.

Инвестору необходим большой практический опыт

Всё же трейдер не инсайдер, торгует вероятность, которая чётко выражается в цифрах, а положительную вероятность лишь можно построить при высоком проценте положительных сделок или хорошем соотношении прибыль к риску.

При этом и первая, и вторая составляющие не настолько просты в достижении, как может показаться на первый взгляд. С одной стороны, большой размер защитных стоп-лосс ордеров создаёт преграды в достижимом относительно риска потенциале.

С другой стороны, короткий стоп требует значительных навыков и опыта, чтоб выбрать именно ключевую цену и не стать жертвой торговли в зонах естественной волатильности инструмента.

Такая же проблема и в достижении потенциала. Каждый инструмент имеет свою среднюю величину движения в день, неделю, месяц.

Соответственно, для достижения хорошего соотношения прибыли к потенциалу и ведётся поиск ключевых цен, которые могут стать мощным барьером для движения цены.

Сила подобных уровней, где сосредоточен объём и вероятность к движению, и создает предпосылки для того, что даже при небольшом проценте положительных сделок вполне возможно построить прибыльную математическую модель. Но проблема вновь упирается в опыт.

Любая же индикаторная торговля либо ручная, либо встроенная в робота вновь-таки будет запаздывающей, поскольку цена всегда в приоритете и остальное движется исключительно за ценой.

Более того, при смене рыночных условий, волатильности, характера хода зачастую подобные автоматические системы дают сбой и не способны подстроится под новые возникающие условия рынка.

В итоге трейдер должен уметь вовремя оптимизировать подобную систему, что опять требует понимания ценовых движений и опыта.

Но вот, глядя зачастую на список управляемых счетов или торговых сигналов, невольно начинаешь замечать, как рынок, находящийся в рейндже, просто генерирует достаточно внушительное количество невероятно прибыльных трейдеров.

«Тренд – твой друг» или дела на практике обстоят иначе

Дело в том, что на длительном коридорном хождении, которое на рынке Forex занимает даже не 70%, а все 80% от всех движений, и появляется возможность строить успешные системы усреднения или как их называют Мартингейл.

При этом подходов к выстраиванию подобной модели придумали бесчисленное множество, но принцип остаётся один: трейдер начинает добавлять к позиции по мере движения цены против него.

Системы усреднения - Мартингейл

То есть, в отличие от подхода по сценарию от уровня, где трейдер ликвидирует позицию, которая вышла за плановую цену, соглашаясь на разовый убыток, при мартингейле наоборот идёт наращивание объёма позиции.

Скажу больше, создаются и разгоняются отдельные счета, основанные на усреднении, чтобы повышенной доходностью завлечь инвестора.

Что в итоге? Можно ли заработать на подобном управляемом счёте? Ответ да, конечно можно. И можно это делать ровно столько, сколько рынок будет находится в рейндже.

Но никто не знает, как долго продлится этот флэт и насколько мощным будет затем раллийное движение. Но в любом случае раллийные движения уничтожают те же 70%-80% управляемых счетов, сколько рынок и находится в рейндже.

Любое усреднение в итоге ведёт к повышенному использованию маржинального плеча, которое в свою очередь обнуляет весь капитал и заработанную ранее сверхдоходность. Ралли когда-то заканчивается, и мартингейл-системы вновь возвращаются на рынок, привлекая своими условиями.

Что делать инвестору, чтоб не стать жертвой неожиданных рыночных обстоятельств

Как я уже писал ранее, основа принципа подхода должна быть диверсификация, то есть распределение капитала и чётко прописанные установленные риски. Надо заранее определять красную цену, когда вы будете закрывать инвестицию.

Для ориентира есть всегда показатель на управляемом счёте максимальной просадки, в случае превышения которой не должно оставаться никаких надежд, только цифры и они в таком сценарии говорят, что что-то идёт не так.

Умение прочитать основные показатели счёта создают преимущество для инвестора при выборе в свой портфель управляющих

Продолжительность существования счёта, который прошёл свозь разные рыночные фазы, создаёт дополнительную гарантию успешности управляющего.

Конечно, современные подходы постепенного усреднения могут даже в течение длительного времени быть незамеченными, ведь плечи растут плавно и также плавно разгружаются и сложно по этому показателю судить, на чём основана торговая стратегия.

Но подобные плавные усреднения ещё создают шанс как заработать инвестору, так и вовремя покинуть управляющего в случае превышения оговоренных рисков. Но, что однозначно бросается в глаза, когда плечи в моменте начинают расти в три, пять или семь раз.

Подобные стратегии обречены на скорый провал даже на незначительном однонаправленном движении. И на этот показатель уже стоит обратить внимание.

В заключение статьи скажу, что как и любой бизнес не только трейдинг, но и инвесторование – это большой труд. Это умение выбрать счёт, правильно распределить средства, контролировать риски и не поддаваться эмоциям, вовремя урезая опасные счета.

Здравствуйте! Хотите продолжить чтение?

Такая возможность у Вас есть!

Обращаем Ваше внимание на то, что в каждую статью вложен огромный труд, знания и опыт наших экспертов, поэтому такой материал не может быть в свободном доступе.

Если Вы зарегистрированный клиент компании, то в своём личном кабинете Вы найдёте номер читательского билета.

Регистрация

Введите сюда номер читательского билета

Нет комментариев

Комментировать

Вебинары Gerchik & Co

Февраль, 2018

Параметры сортировки

2Февраля10:00- 11:00Отчеты СОТ. Применение в анализе рынка и торговле 02.02.201810:00 - 11:00 Спикер: Александр Токарь

5Февраля18:00- 19:00Анализ рынка Форекс с Александром Герчиком 05.02.201818:00 - 19:00 Спикер: Александр Герчик

6Февраля11:00- 12:00Разбор сделок и анализ рынка Форекс с Михаилом Ритчером 06.02.201811:00 - 12:00 Спикер: Михаил Ритчер

7Февраля18:00- 19:00Как правильно определить точку входа в сделку. Александр Герчик 07.02.201818:00 - 19:00 Спикер: Александр Герчик

12Февраля18:00- 19:00Анализ рынка акций с Александром Герчиком 12.02.201818:00 - 19:00 Спикер: Александр Герчик

13Февраля11:00- 12:00Разбор сделок и анализ рынка Форекс с Михаилом Ритчером 13.02.201811:00 - 12:00 Спикер: Михаил Ритчер

26Февраля18:00- 19:00Анализ рынка акций с Александром Герчиком 26.02.201818:00 - 19:00 Спикер: Александр Герчик

27Февраля11:00- 12:00Разбор сделок и анализ рынка Форекс с Михаилом Ритчером 27.02.201811:00 - 12:00 Спикер: Михаил Ритчер

27Февраля17:00- 18:00Как выбрать уровень для ограничения убытков. Урок с Ниной Барановой 27.02.201817:00 - 18:00 Спикер: Нина БАРАНОВА

28Февраля18:00- 19:00Спрашивали? Отвечаем! С Александром Герчиком 28.02.201818:00 - 19:00 Спикер: Александр Герчик

X